Понятие, цель и задачи анализа финансовой отчетности. Тесты к разделу «Анализ финансовой отчетности Целью анализа финансовой отчетности является

Финансовый анализ, как часть экономического анализа, представляет систему определенных знаний, связанную с ис­следованием финансового положения организации и ее финан­совых результатов, складывающихся под влиянием объектив­ных и субъективных факторов, на основе данных финансовой отчетности.

Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состоя­ния и финансовых результатов деятельности предприятия. Цель анализа достигается в результате решения определенного взаи­мосвязанного набора аналитических задач.

Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения ана­лиза.

Объект анализа - это то, на что направлен анализ. В зависи­мости от поставленных задач объектами анализа финансовой отчет­ности могут быть: финансовое состояние организации, или финан­совые результаты, или деловая активность организации и т.д.

Субъектом анализа является человек, занимающийся ана­литической работой и подготавливающий аналитические отче­ты (записки) для руководства, то есть аналитик.

Финансовый анализ решает следующие задачи:

1) оценивает структуру имущества организации и источни­ков его формирования;

2) выявляет степень сбалансированности между движением материальных и финансовых ресурсов;

3) оценивает структуру и потоки собственного и заемного капитала в процессе экономического кругооборота, нацелен­ного на извлечение максимальной или оптимальной прибыли, повышение финансовой устойчивости, обеспечение платеже­способности и т.п.;

4) оценивает правильное использование денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала;

5) оценивает влияние факторов на финансовые резуль­таты деятельности и эффективность использования активов организации;

6) осуществляет контроль за движением финансовых пото-;ов организации, соблюдением норм и нормативов расходования финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления затрат.

В сегодняшних условиях для большинства предприятий характерна «реактивная» форма управления деятельностью, т.е. принятие управленческих решений как реакция на текущие проблемы. Такая форма управления порождает ряд противоречий между: интересами предприятия и фискальными интересами государства; ценой денег и рентабельностью производства; рентабельностью собственного капитала и рентабельностью финан­совых рынков; интересами производства и финансовой службы и т. д.

Анализ финансовой отчетности выступает как инструмент выявления проблем управления финансово-хозяйственной дея­тельностью, для выбора направлений инвестирования капитала и прогнозирования отдельных показателей.

Значение финансового анализа организации здесь трудно переоценить, поскольку именно он является той базой, на которой строится разработка экономической стратегии предприятия. Анализ опирается на показатели промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности. Предварительный анализ целесообразно проводить перед составлением бухгалтерской (финансовой) отчетности, когда еще имеется возможность изменил статей баланса. На основе данных итогового анализа финансово-хозяйственного состояния осуществляется выработка всех направлений экономической (в том числе и финансовой) политики предприятия. От того, насколько качественно он веден, зависит эффективность принимаемых управленческих решений.

Качество же самого финансового анализа зависит от меняемой методики, достоверности данных финансовой отчетности, а также от компетентности лица, принимающего управленческое решение.

Экономический анализ, как известно, используется для следования экономических процессов и экономических отношений, возникающих у организаций. Экономические отношения возникают на всех стадиях воспроизводственного процесса, на всех уровнях хозяйствования. При этом однородные комические отношения, характеризующие одну из сторон общественного бытия, представленные в обобщенном абстрактном виде, образуют экономическую категорию.

Финансы, выражая реально существующие в обществе производственные отношения, имеющие объективный характер и специфическое общественное назначение, выступают в качестве экономической категории.

Распределение и перераспределение стоимости с помощью финансов обязательно сопровождается движением денежных средств, принимающих специфическую форму финансовых ресурсов.

Состав и содержание бухгалтерской отчетности, ее пользователи.

Основным источником информации для проведения финан­сового анализа служит финансовая (бухгалтерская) отчетность.

Бухгалтерская отчетность - единая система данных об иму­щественном и финансовом положении организации и о резуль­татах ее хозяйственной деятельности, составляемая на основе данных финансового учета с целью предоставления внешним и внутренним пользователям обобщенной информации о финан­совом положении организации в форме, удобной и понятной для принятия этими пользователями определенных деловых решений.

Организация должна составлять промежуточную бухгалтер­скую отчетность за месяц, квартал нарастающим итогом отчет­ного года, если иное не установлено законодательством Рос­сийской Федерации.

При формировании показателей финансовой отчетности необходимо руководствоваться:

Федеральным законом «О бухгалтерском учете» от 21.11.96 № 129-ФЗ;

Положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская от­четность организации» ПБУ 4/99, утвержденным прика­зом Министерства финансов Российской Федерации от 6 июля 1999 г. № 43н;

Приказом Министерства финансов Российской Федера­ции от 13 января 2000 г. № 4н «О формах бухгалтерской отчетности организаций»;

Методическими рекомендациями о порядке финансиро­вания показателей бухгалтерской отчетности организа­ции, утвержденными приказом Министерства финансов Российской Федерации от 28 июня 2000 г. № 60н. Данный блок нормативных документов связан с реализаци­ей Программы реформирования бухгалтерского учета в соот­ветствии с международными стандартами финансовой отчетно­сти.

Новые подходы к формированию бухгалтерской отчетности выражаются в отказе от типовых форм бухгалтерской отчетнос­ти, т.е. от одинакового набора показателей о работе организа­ции независимо от вида деятельности, масштаба производства, организационно-правовой формы и т.п. Как показала практика, типовые формы для одних организаций являлись избыточными в части предусмотренных показателей, а для других - недостаточными. В связи с этим возможны три варианта формирования бухгалтерской отчетности с условными названиями: упрощен­ный, стандартный и множественный.

Упрощенный вариант - для субъектов малого предприни­мательства и некоммерческих (кроме бюджетных) организаций. В этом случае в состав годовой бухгалтерской отчетности не включается ряд форм - Отчет об изменениях капитала, Отчет о движении денежных средств, Пояснения к бухгалтерскому балансу. По некоммерческим организациям рекомендуется дополнительно включить в состав го­довой бухгалтерской отчетности Отчет о целевом использова­нии полученных средств.

Стандартный вариант - для коммерческих организаций, относящихся к группе средних и крупных организаций. Этот ва­риант предполагает формирование бухгалтерской отчетности применительно к образцам форм, показанным в приложении к приказу №4н, если показатели, приведенные в этих образцах форм, позволяют соблюдать изложенные в ПБУ 4/99 общие тре­бования к бухгалтерской отчетности, правила оценки статей бухгалтерской отчетности, а также требования, касающиеся раскрытия информации, которые содержатся в положениях по бухгалтерскому учету.

Множественный вариант - для коммерческих организаций, относящихся к группе крупнейших организаций, и крупных организаций, имеющих несколько видов деятельности. При этом варианте количество форм, составляющих бухгалтерскую отчет­ность организации, а также вариантность представления отчет­ной информации значительно возрастают по ряду причин. Важную роль в крупных ком­паниях играет информация по сегментам (операционным и гео­графическим).

Однако в части формирования бухгалтерской отчетности возможно выделение четвертого варианта для отдельной груп­пы организаций - акционерных обществ, ценные бумаги ко­торых котируются на фондовом рынке. Они, наряду с бухгал­терской отчетностью, сформированной по российским прави­лам, составляют годовую бухгалтерскую отчетность исходя из требований Международных стандартов финансовой отчетнос­ти (МСФО) и представляют ее организатору торговли на рынке ценных бумаг, инвестору и другим заинтересованным лицам по их требованию.

С 1 января 2000 г. годовая финансовая (бухгалтерская) от­четность в соответствии с приказом Минфина РФ от 13.01.2000 г. № 4н включает следующие формы:

Бухгалтерский баланс (форма № 1);

Отчет о прибылях и убытках (форма № 2);

Отчет об изменениях капитала (форма №3);

Отчет о движении денежных средств (форма №4);

Приложения к бухгалтерскому балансу (форма №5);

Отчет о целевом использовании средств (форма №6);

Пояснительную записку;

Итоговую часть аудиторского заключения.

Пользователь бухгалтерской отчетности - юридическое или физическое лицо, заинтересованное в информации об органи­зации.

Работа по анализу финансовой отчетности должна удовлет­ворять многим требованиям. Круг пользователей содержащейся в финансовых документах информации включает различные ка­тегории - от серьезных аналитиков до случайных «любителей». Все они пользуются информацией о вашей организации, но с разной степенью понимания и компетенции. В ПБУ 4/99 пользо­ватель финансовой отчетности определен как юридическое или физическое лицо, заинтересованное в информации об органи­зации.

Финансовая отчетность в России представляет интерес для двух групп внешних и одной группы внутренних пользователей.

Внешние пользователи:

1. Пользователи, непосредственно заинтересованные в дея­тельности организации;

2. Пользователи, опосредованно заинтересованные в ней.

К первой группе внешних пользователей относятся следую­щие пользователи:

1) государство, прежде всего, в лице налоговых органов, которые проверяют правильность составления отчетных доку­ментов, расчета налогов, определяют налоговую политику;

2) существующие и потенциальные кредиторы, использу­ющие отчетность для оценки целесообразности предоставления или продления кредита, определения условий кредитования, усиления гарантий возврата кредита, оценки доверия к органи­зации как к клиенту;

3) поставщики и покупатели, определяющие надежность деловых связей с данным клиентом;

4) существующие и потенциальные собственники средств организации, которым необходимо определить увеличение или уменьшение доли собственных средств и оценить эффективность использования ресурсов руководством организации;

5) внешние служащие, интересующиеся данными отчетно­сти с точки зрения уровня заработной платы и перспектив ра­боты в данной организации.

Вторая группа внешних пользователей финансовой отчетно­сти - это те, кто непосредственно не заинтересован в деятель­ности организации, однако изучение отчетности им необходи­мо для того, чтобы защитить интересы первой группы пользо­вателей отчетности.

К внутренним пользователям отчетности относятся:

1) высшее руководство организации;

2) управляющие соответствующих уровней, которые по дан­ным отчетности определяют правильность принятых инвести­ционных решений и эффективность структуры капитала, опре­деляют основные направления дивидендной политики, состав­ляют прогнозные формы отчетности и осуществляют предвари­тельные расчеты финансовых показателей предстоящих отчет­ных периодов, оценивают возможности слияния с другой орга­низацией или ее приобретения, структурной реорганизации.

г) в любом выражении

вый анализ…»:

б) метод бухгалтерского учета

д) метод прогнозирования

предприятия

гих статей баланса

в) горизонтального анализа

внутренним:

а) управленческий персонал

в) кредиторы

г) бухгалтеры

д) внутренние аудиторыТЕСТЫ

в) внутренним пользователям

цах измерения

а) внеоборотным активам

а) Оборотные активы >

в) Собственный капитал – Внеоборотные активы > Оборотные активы

ний производится на основе:

а) вертикального баланса

б) горизонтального баланса

(формы №1)

а) вертикального баланса

б) горизонтального баланса

в) факторного анализаТЕСТЫ

анализа финансовой отчетности

а) внеоборотным активам

б) оборотным материальным активам

в) оборотным нематериальным активам

а) Оборотные активы > (Долгосрочные пассивы + Краткосрочные пассивы)

б) (Собственный капитал – Внеоборотные активы) > Оборотные активы

а) вертикального баланса

б) горизонтального баланса

в) бухгалтерского баланса предприятия

а) запасы предприятия

б) дебиторскую задолженность

в) незавершенное производство

а) показатели динамики

г) показатели структуры

г) сравнительного анализа

предприятия

30. Валюта баланса – это:

б) итог баланса.

ятия является:

а) в активе

б) в пассиве

а) в активе

б) в пассиве

С использованием баланса

1. Характеристика запасов и затрат не включает:

а) анализ динамики запасов и затрат

б) анализ уровня запасов в днях расхода

в) степень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования

г) анализ структуры запасов и затрат

2. Способность предприятия превращать свои активы в денежные средства – это:

а) ликвидность

б) деловая активность

в) платежеспособность

3. Наиболее значимым из коэффициентов платежеспособности для инвесторов пред-

приятия является:

б) коэффициент ликвидности

в) коэффициент покрытия

4. Наименее ликвидными активами являются:

а) дебиторская задолженность

б) оборотные материальные активы

в) внеоборотные активы

5. Ранжирование дебиторской задолженности по различным срокам оплаты позволяет

а) величину неоправданной дебиторской задолженности

б) величину резерва за счет оправданной дебиторской задолженности

в) величину неучтенной дебиторской задолженности

г) изменение дебиторской задолженности по сравнению с предшествующим периодом

6. К движению денежных средств, связанному с финансовой деятельностью предприя-

тия не относится:

а) получение кредита

б) эмиссия акций

в) выплаты процентов по кредитам

г) уплата налогов

д) получение эмиссионных доходов

7. Вставьте пропущенную фразу: «одним и основных условий финансовой устойчивости

предприятия является приток денежных средств…»:

а) «…от текущей деятельности предприятия…»

б) «…покрывающий расходы по текущий деятельности…»

в) «…обеспечивающий покрытие его краткосрочных обязательств…»

г) «…обеспечивающий покрытие его обязательств…»

8. Коэффициент выбытия основных средств рассчитывается с учетом:

а) величины основных средств на начало отчетного периода

б) величины основных средств на конец отчетного периода

г) износа основных средств

д) основных средств, поступивших в течение отчетного периода

е) средней величины основных средств за отчетный период

9. Оценка возможности необоснованного отвлечения средств из хозяйственного оборота

производится при:

а) анализе структуры запасов и затрат предприятия

б) анализе соотношения запасов предприятия и величины внеоборотных активов

в) анализе динамики запасов и затрат предприятия

г) анализе соотношения различных видов запасов и затрат предприятия

10. Наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расче-

та по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения, это:

а) ликвидность

б) платежеспособность

в) платежный излишек

11. Наиболее значимым из коэффициентов платежеспособности для кредиторов пред-

приятия является:

а) коэффициент абсолютной ликвидности

б) коэффициент ликвидности

в) коэффициент покрытия

12. Наиболее срочными обязательствами среди перечисленных ниже являются:

а) денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

б) долгосрочные обязательства предприятия

в) собственный капитал предприятия

г) краткосрочные кредиты банков

13. Скрытая дебиторская задолженность возникает в результате:

а) предоплаты за поставку предприятием товаров, работ, услуг

б) предоплаты предприятием поставщикам за поставленные товары, работы, услуги

в) недоплаты налогов в бюджет и внебюджетные фонды

14. Основная уставная деятельность предприятия, связанная с получением дохода – это:

а) текущая деятельность

б) инвестиционная деятельность

в) финансовая деятельность

г) производственная деятельность

15. Недостаток собственных оборотных средств предприятия – это характеристика:

а) абсолютной финансовой устойчивости

б) нормальной финансовой устойчивости

в) неустойчивого финансового состояния

г) кризисного финансового состояния

16. Величина оборотного капитала при проведении анализа текущей платежеспособно-

сти, представляемой собой:

а) долю активного предприятия в составе внеоборотных активов

б) сумму превышения оборотных активов над внешними обязательствами

в) сумму внешних обязательств фирмы нарастающим итогом за год

17. При проведении анализа ликвидности баланса по формуле: «Оборотные активы фир-

мы / внешняя краткосрочная задолженность» рассчитывают показатель:

а) коэффициент абсолютной ликвидности

в) коэффициент общей ликвидности:

18. При проведении анализа финансовой устойчивости, о финансовом благополучии

фирмы будет свидетельствовать показатель доли источников собственных средств состав-

а) не менее 50% всех источников

б) не менее 30% всех источников

в) отсутствие собственных источников

19. При проведении анализа оборачиваемости оборотных активов рост значения коэффи-

циента оборачиваемости в динамике будет свидетельствовать:

а) о замедлении оборачиваемости оборотных активов и улучшении финансового со-

стояния предприятия

б) об ускорении оборачиваемости оборотных активов и улучшении финансового со-

Стояния предприятия

в) об ускорении оборачиваемости оборотных активов и ухудшении финансового со-

стояния предприятия

20. Оборотные средства по степени ликвидности могут быть?

а) не ликвидными

б) быстро реализуемыми

в) ликвидными

г) абсолютно ликвидными

д) медленно реализуемыми

21. Способность хозяйствующего субъекта быстро погасить свою задолженность:

а) рентабельность

б) ликвидность

в) финансовая устойчивость

22. Соотношение собственных и заемных средств:

а) коэффициент автономии

б) коэффициент финансовой устойчивости

23. Существуют ли разница между понятием ликвидности активов и ликвидности ба-

а) да

24. Является ли абсолютно ликвидным баланс, если А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4>П4

б)нет

25. Источником информации для анализа финансового состояния является оперативная

отчетность:

б)неверно

26. Ликвидность предприятия означает ликвидности его баланса:

б) нет

27. Дебиторская задолженность – это наиболее ликвидная статья активов:

б) нет

28. На реализацию и доход влияют факторы:

а) финансовые

б) производственные

в) коммерческие

г) все вышеперечисленные

29. Стоимость объектов промышленной и интеллектуальной собственности и иных иму-

щественных прав:

а) капитал

б) основной капитал

в) нематериальные активы

г) оборотные средства

30. При росте дебиторской задолженности неблагоприятным для предприятия является:

а) снижение среднего срока оборачиваемости запасов

б) снижение оборачиваемости дебиторской задолженности (измеряемого в оборо-

в) рост показателя оборачиваемости дебиторской задолженности (измеряемого в обо-

г) рост показателя оборачиваемости собственного капитала

д) рост среднего срока оборачиваемости запасов

31. В качестве оборота при расчете показателя оборачиваемости дебиторской задолжен-

ности используется:

а) выручка от реализации

б) выручка от реализации по безналичному расчету

в) себестоимость реализованной продукции

32. Средний срок оплаты кредиторской задолженности определяется по формуле:

а) себестоимость реализованной продукции / средняя величина кредиторской задол-

женности

б) средняя величина кредиторской задолженности / себестоимость реализованной

продукции

в) себестоимость реализованной продукции * количество дней в отчетном периоде /

средняя величина кредиторской задолженности

г) средняя величина кредиторской задолженности * количество дней в отчетном пе-

риоде/ себестоимость реализованной продукции

33. Длительность одного оборота определяется по формуле:

а) средняя величина оборотного капитала * количество дней в отчетном периоде /

Выручка от реализации

б) выручка от реализации / средняя величина оборотного капитала

в) средняя величина оборотного капитала / выручка от реализации

34. Оборотом для показателя оборачиваемости запасов является:

а) выручка от реализации

б) выручка от реализации по безналичному расчету

в) себестоимость реализованной продукции

Стве)»

реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий»

22. В наибольшей степени влиянию инфляции подвержены:

а) собственный капитал

б) материалы и запасы

в) основные средства

23. Отвлечение из хозяйственного оборота собственных оборотных средств

предприятия – это:

а) кредиторская задолженность

б) дебиторская задолженность

в) задолженность перед бюджетом

24. Чем длительнее период погашения дебиторской задолженности, тем:

а) больше доход, генерируемый средствами, вложенными в дебиторов

б) меньше доход, генерируемый средствами, вложенными в дебиторов

в) доход, генерируемый средствами, вложенными в дебиторов не изменяется

25. Подход к прогнозированию финансового состояния с позиции возможного банкротст-

ва предприятия называется:

а) расчет индекса рентабельности

б) расчет индекса платежеспособности

в) расчет индекса кредитоспособности

26. Коэффициент текущей ликвидности представляет собой:

а) отношение оборотных средств в запасах и прочих активах к наиболее срочным

Обязательствам

б) произведение оборотных средств в запасах и прочих активах на наиболее срочные

обязательства

в) отношение наиболее срочных обязательств к оборотным средствам в запасах и про-

чих активах

27. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами:

а) отношение оборотных средств в запасах, затратах и прочих активах к собственным

оборотным средствам

б) отношение собственных оборотных средств к оборотным средствам в запасах,

Затратах и прочих активах

в) произведение собственных оборотных средств и оборотных средств в запасах, за-

тратах и прочих активах

28. Общую обеспеченность предприятия оборотными средствами характеризует:

а) коэффициент восстановления платежеспособности

б) коэффициент текущей ликвидности

в) коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

29. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами характеризует:

а) возможность предприятия восстановить либо утратить свою платежеспособность в

течение определенного периода

б) общую обеспеченность предприятия оборотными средствами

в) долю собственных оборотных средств в общей их сумме

30. Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности равен:

а) отношение расчетного коэффициента текущей ликвидности к установленному

Тесты к разделу «Анализ финансовой отчетности»

Тема 1. Содержание и методы анализа финансовой отчетности

1. Данные для внешнего финансового анализа могут быть представлены:

а) только в стоимостном выражении

б) только в натуральном выражении

в) только в виде условных единиц измерения

г) в любом выражении

2. Вставьте пропущенный качественный метод финансового анализа: «горизонтальный

анализ, метод факторного анализа, сравнительный анализ, вертикальный анализ, трендо-

вый анализ…»:

а) метод финансовых показателей

б) метод бухгалтерского учета

в) метод дескриптивного сравнения

г) метод финансовых нормативов

д) метод прогнозирования

3. Методы бухгалтерского учета:

а) относятся к количественным методам финансового анализа

б) не относятся к методам финансового анализа

в) относятся к качественным методам финансового анализа

г) относятся к экономико-математическим методам оценки финансовой отчетности

предприятия

4. Сравнительный аналитический баланс-нетто формируется путем:

а) объединения ряда статей актива и пассива баланса и удаления раздела «Убытки»

б) переноса ряда регулирующих статей из актива в пассив баланса и объединения дру-

гих статей баланса

в) только объединения ряда статей баланса

г) исключения регулирующих статей и объединения ряда других статей баланса

д) исключения дублирующих показателей из бухгалтерской отчетности

5. Оперативный анализ и планирование деятельности предприятия более характерны

а) анализа сравнительного аналитического баланса-нетто

б) анализа финансовой устойчивости предприятия

в) горизонтального анализа

г) внешнего финансового анализа

д) внутреннего финансового анализа

6. Какая из перечисленных групп пользователей финансового анализа не относится к

внутренним:

а) управленческий персонал

б) владельцы контрольных пакетов акций

в) кредиторы

г) бухгалтеры

д) внутренние аудиторыТЕСТЫ

14. Государственные контролирующие органы относятся к:

а) внешним заинтересованным пользователям

б) внешним сторонним пользователям

в) внутренним пользователям

15. В рамках экспресс-анализа обычно выполняется:

а) расчет и анализ производственных показателей, выраженных в натуральных едини-

цах измерения

б) оценка реальной величины дебиторской задолженности

в) расчет и анализ основных финансовых показателей

г) оценка среднемесячных остатков денежных средств

16. Запасы предприятия относятся к:

а) внеоборотным активам

б) оборотным материальным активам

в) оборотным нематериальным активам

17. Только для нормально функционирующего предприятия выполняется условие:

а) Оборотные активы >

б) Внеоборотные активы + Оборотные активы = Собственный капитал + Долгосроч-

ные пассивы + Краткосрочные пассивы

в) Собственный капитал – Внеоборотные активы > Оборотные активы

18. Экспресс-анализ бухгалтерской отчетности не предназначен для:

а) сравнительной оценки большого количества предприятий с целью выбора одного

или группы предпочтительных с точки зрения какого-либо критерия

б) ознакомления с внешней бухгалтерской отчетностью предприятия

в) получения первоначальных сведений о предприятии

г) оценки показателей внутренней бухгалтерской отчетности предприятия

19. Определение удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценка его измене-

ний производится на основе:

а) вертикального баланса

б) горизонтального баланса

20. Краткосрочные пассивы предприятия включают в себя:

а) долгосрочные заемные средства

б) кредиторскую задолженность предприятия

в) денежные средства и краткосрочные финансовые вложения

21. Процент инфляции в наибольшей степени оказывает влияние на результаты:

а) вертикального баланса

б) горизонтального баланса

в) факторного анализаТЕСТЫ

22. Использование данных внутреннего бухгалтерского учета:

а) не требуется при экспресс-анализе финансовой отчетности

б) обязательно при экспресс-анализе финансовой отчетности

в) требуется только на заключительном этапе экспресс-анализа финансовой отчетно-

анализа финансовой отчетности

23. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения предприятия относятся к:

а) внеоборотным активам

б) оборотным материальным активам

в) оборотным нематериальным активам

24. Для любого предприятия выполняется условие:

а) Оборотные активы > (Долгосрочные пассивы + Краткосрочные пассивы)

б) (Собственный капитал – Внеоборотные активы) > Оборотные активы

в) Внеоборотные активы + Оборотные активы = Собственный капитал + Долго-

срочные пассивы + Краткосрочные пассивы

25. Характеристика относительных темпов роста/снижения показателей производится на

а) вертикального баланса

б) горизонтального баланса

в) бухгалтерского баланса предприятия

26. Оборотные активы предприятия не включают в себя:

а) запасы предприятия

б) дебиторскую задолженность

в) незавершенное производство

г) долгосрочные финансовые вложения

27. К показателям сравнительного аналитического баланса-нетто не относятся:

а) показатели динамики

б) показатели структурной динамики

в) показатели трендового анализа

г) показатели структуры

28. Сравнительный аналитический баланс-нетто формируется путем совмещения мето-

а) прогнозирования и планирования деятельности предприятия

б) горизонтального и трендового анализа

в) горизонтального и вертикального анализа

г) сравнительного анализа

д) структурного и факторного анализа. ТЕСТЫ

29. При сравнении коэффициентов износа (годности) основных средств нескольких пред-

приятий недостоверность получаемых результатов может быть связана с:

а) различием в методиках начисления амортизации

б) использованием при расчете показателей величины первоначальной, а не балансо-

вой стоимости основных средств

в) тем, что при расчете показателей не была учтена величина нематериальных активов

предприятия

г) тем, что при расчете показателей не была учтена величина капитальных вложений

30. Валюта баланса – это:

а) денежное выражение статьи баланса;

б) итог баланса.

30. Основным источникам информации анализа величины и структуры активов предпри-

ятия является:

а) Ф-1 «Бухгалтерский баланс»

б) Ф-2 «Отчет о прибылях и убытках»

в) Ф-3 «Отчет о движении капиталов»

31. В какой части баланса предприятия представлено совокупность его имущественных

а) в активе

б) в пассиве

32. Какой части баланса предприятия находится сведения о размере оборотных средств:

а) в активе

Отчетность выполняет важную функциональную роль в системе экономической информации. Она интегрирует информацию, полученную из всех видов учета, и представляется в виде таблиц, удобных для восприятия субъектами хозяйствования.

Цель бухгалтерской отчетности – обобщение учетных данных, собранных на синтетических и аналитических счетах за определенное время, и представление их в наглядной форме заинтересованным пользователям.

Основными нормативными документами, определяющими состав и содержание бухгалтерской отчетности организаций, являются: Положение по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" (ПБУ 4/99), утв. приказом Минфина России от 6 июля 1999 г. № 43н (далее – ПБУ 4/99) и приказ Минфина России от 2 июля 2010 г. № 66н "О формах бухгалтерской отчетности организаций" (далее – Приказ № 66н).

В соответствии с п. 4 ПБУ 4/99 бухгалтерская отчетность представляет собой единую систему данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности и составляется на основании данных бухгалтерского учета.

• – приведены понятия, применяемые при формировании бухгалтерской отчетности: "бухгалтерская отчетность", "отчетный период", "отчетная дата", "пользователи бухгалтерской отчетности";
• – сформулированы принципы формирования бухгалтерской отчетности;
• – определены состав и содержание бухгалтерской отчетности.

Приказом № 66н утверждены формы бухгалтерской отчетности, действующие, начиная с годовой бухгалтерской отчетности за 2011 год .

В соответствии с этим приказом, который был принят взамен приказа Минфина России от 22 июля 2003 г. № 67н, годовая бухгалтерская отчетность включает:

• 1) бухгалтерский баланс;
• 2) отчет о финансовых результатах;
• 3) приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах:
  • – отчет об изменениях капитала;
  • – отчет о движении денежных средств;
  • – отчет о целевом использовании полученных средств, включаемый в состав бухгалтерской отчетности общественных организаций (объединений), не осуществляющих предпринимательской деятельности и не имеющих кроме выбывшего имущества оборотов по продаже товаров (работ, услуг);
  • – иные приложения (пояснения) к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах.

В Приказе № 66н в составе форм бухгалтерской отчетности не поименовано аудиторское заключение. Однако на необходимость его представления в составе годовой отчетности указано в ПБУ 4/99. В соответствии с Федеральным законом от 30 декабря 2008 г. № 307-ФЗ "Об аудиторской деятельности" (с учетом изменений) обязательный аудит проводится в следующих случаях: 1

• 1) если организационно-правовая форма организации – ОАО;
• 2) если ценные бумаги организации допущены к обращению на организованных торгах;
• 3) если организация является кредитной организацией, бюро кредитных историй, профессиональным участником рынка ценных бумаг, страховой организацией, клиринговой организацией, обществом взаимного страхования, организатором торговли, негосударственным пенсионным или иным фондом, акционерным инвестиционным фондом, управляющей компанией акционерного инвестиционного фонда, паевого инвестиционного фонда или негосударственного пенсионного фонда (за исключением государственных внебюджетных фондов);
• 4) если объем выручки от продажи продукции (продажи товаров, выполнения работ, оказания услуг) организации (за исключением органов государственной власти, органов местного самоуправления, государственных и муниципальных учреждений, государственных и муниципальных унитарных предприятий, сельскохозяйственных кооперативов, союзов этих кооперативов) за предшествовавший отчетному год превышает 400 млн руб. или сумма активов бухгалтерского баланса по состоянию на конец предшествовавшего отчетному года превышает 60 млн руб.;
• 5) если организация (за исключением органа государственной власти, органа местного самоуправления, государственного внебюджетного фонда, государственного и муниципального учреждения) представляет и (или) публикует сводную (консолидированную) бухгалтерскую (финансовую) отчетность;
• 6) в иных случаях, установленных федеральными законами .

Договор на проведение обязательного аудита бухгалтерской (финансовой) отчетности организации, в уставном (складочном) капитале которой доля государственной собственности составляет не менее 25%, а также на проведение аудита (бухгалтерской) финансовой отчетности государственной корпорации, государственной компании, государственного унитарного предприятия или муниципального унитарного предприятия заключается по итогам размещения заказа путем проведения торгов в форме открытого конкурса в порядке, предусмотренном Федеральным законом от 21 июля 2005 г. № 94-ФЗ "О размещении заказов на поставки товаров, выполнение работ, оказание услуг для государственных и муниципальных нужд".

В Приказе № 66н отсутствуют указания об объеме и порядке составления и представления бухгалтерской отчетности.

Ниже приведены основные отличия новых форм бухгалтерской отчетности от ранее действовавших.

Организации самостоятельно определяют детализацию показателей по статьям отчетности исходя из принципа существенности, а также специфики видов деятельности и особенностей ведения бизнеса. Такая детализация должна быть зафиксирована в учетной политике организации.

Организации – субъекты малого предпринимательства могут формировать бухгалтерскую отчетность но упрощенной системе:

• – в бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах включать показатели только по группам статей (без детализации показателей по статьям);
• – в приложениях к балансу и отчету о финансовых результатах приводить только наиболее важную информацию, без знания которой невозможна оценка финансового положения организации или финансовых результатов ее деятельности (например, информация о методе, применяемом организацией – субъектом малого предпринимательства при определении доходов и расходов: кассовый или метод начисления).

Приказом Минфина России от 8 ноября 2010 г. № 144н внесены изменения (начиная с годовой отчетности за 2010 г.) в п. 18 ПБУ 9/99 и в п. 12 ПБУ 10/99. В соответствии с этими изменениями субъекты малого предпринимательства, за исключением эмитентов публично размещаемых ценных бумаг, имеют право признавать выручку по мере поступления денежных средств от покупателей (заказчиков), а расходы – после осуществления и погашения задолженности.

Приказом Минфина России от 17 августа 2012 г. № 113н "О внесении изменений в приказ Министерства финансов Российской Федерации от 2 июля 2010 г. № 55н" для малых предприятий введены упрощенные формы бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах.

Упрощенные формы отчетности включают следующие показатели. В бухгалтерском балансе: материальные внеоборотные активы, нематериальные, финансовые и другие активы, запасы, денежные средства и денежные эквиваленты, финансовые и другие оборотные активы; но пассиву: капитал и резервы, долгосрочные и краткосрочные заемные средства, другие долгосрочные и краткосрочные обязательства; в отчете о финансовых результатах: выручку, расходы по обычной деятельности, проценты к уплате, прочие доходы и расходы, налог на прибыль и чистую прибыль.

К субъектам малого предпринимательства в соответствии с Федеральным законом от 24 июля 2007 г. № 209-ФЗ "О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации" относятся организации, в которых:

• – суммарная доля участия Российской Федерации, субъектов РФ, муниципальных образований, иностранных юридических лиц в уставном капитале не превышает 25%;
• – средняя численность работников за предшествующий календарный год не превышает 100 человек;
• – выручка от реализации товаров (работ, услуг) без учета НДС за предшествующий календарный год не превышает предел, установленный Правительством РФ (постановлением Правительства РФ от 9 февраля 2013 г. № 101 "О предельных значениях выручки от реализации товаров (работ, услуг) для каждой категории субъектов малого и среднего предпринимательства" предельные значения выручки для малых предприятий установлены в размере 400 млн руб.).

В действующих формах нет нумерации, есть только названия.

В составе отчетности не предусмотрена форма № 5 "Приложение к бухгалтерскому балансу" (аналогичной формы Приказ № 66н не предусматривает). Необходимые пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах (фактически это пояснительная записка к бухгалтерской отчетности) могут быть представлены в табличной или текстовой форме. Содержание пояснений, оформленных в виде таблицы, организации определяют самостоятельно с учетом приложения № 3 к Приказу № 66н.

В новых формах коды строк приведены в приложении № 4 "Коды строк в формах бухгалтерской отчетности, указываемые в годовой отчетности организации, представляемой в органы государственной статистики и другие органы исполнительной власти" к Приказу № 66н.

• Показатели промежуточной бухгалтерской отчетности, состоящие в соответствии с п. 49 НБУ 4/99 из бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках, представляются в 2011 г. в соответствии с Приказом № 66н.
• В соответствии со ст. 26 Федерального закона от 14 ноября 2002 г. № 161-ФЗ "О государственных и муниципальных унитарных предприятиях" бухгалтерская отчетность унитарного предприятия в случаях, определенных собственником имущества унитарного предприятия, подлежит обязательной ежегодной аудиторской проверке независимым аудитором.

Сущность, цели и задачи анализа финансовой

Отчетности

В рыночных отношениях центральным элементом системы управления экономикой является качество выработки и принятия управленческих решений по обеспечению рентабельности и финансовой устойчивости хозяйственной деятельности организаций. Качественно выполнить эту работу можно при помощи бухгалтерской информации и финансового анализа как метода оценки и прогнозирования финансового состояния организаций.

Все организации любой организационно-правовой формы собственности обязаны составлять на основе данных синтетического и аналитического учета бухгалтерскую (финансовую) отчетность, являющуюся завершающим этапом учетного процесса. Бухгалтерская (финансовая) отчетность в установленных формах содержит систему сопоставимых и достоверных сведений о реализованной продукции, работах и услугах, затратах на их производство, об имущественном и финансовом положении организации и результатах его хозяйственной деятельности.

Бухгалтерская отчетность является основным источником информации для принятия управленческих решений в области планирования, контроля и оценки деятельности организации. По данным отчетности, руководитель отчитывается перед трудовым коллективом, учредителями (собственниками), соответствующими структурами управления (финансовые органы, банки) и иными заинтересованными организациями.

Бухгалтерская финансовая отчетность предоставляет информационную базу для финансового анализа, при помощи которого достигается объективная оценка ликвидности, платежеспособности, финансовой устойчивости организаций, их возможное банкротство, эффективность использования финансовых ресурсов, а также улучшение отношений между организациями, внешними финансовыми, кредитными и коммерческими структурами.

Определение реального финансового положения организаций – сложный трудоемкий процесс, эффективность которого предопределяется надежностью применяемых методов оценки анализа финансовой отчетности.

Целью анализа финансовой отчетности является своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности, определение резервов повышения эффективности финансовой деятельности.

Для достижения цели ставятся и решаются следующие задачи:

1. Анализ имущественного положения и структуры капитала.

2. Исследование финансового состояния организации, в том числе ликвидности и платежеспособности, финансовой устойчивости, риска банкротства.

3. Анализ финансовых результатов деятельности организации, в том числе оценка влияния факторов на финансовые результаты деятельности.

4. Оценка эффективности и интенсивности использования капитала, в том числе оборачиваемости капитала, рентабельности (доходности) капитала.

5. Оценка правильности использования денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала.

6. Контроль за движением финансовых потоков организации, соблюдением норм и нормативов расходования финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления затрат.

Объектом анализа финансовой отчетности является финансовый и имущественный потенциал коммерческой организации, его динамика, изменение составляющих элементов и возможных экономических исследований.

По мере продвижения современных субъектов хозяйствования к рыночным отношениям необходимость анализа их финансовой отчетности становится все более актуальной.

Как внутренние, так и внешние пользователи бухгалтерской отчетности добиваются одной общей задачи – провести анализ финансового состояния организации и на его основе достичь поставленных целей для принятия решений по оптимизации своих интересов.

Необходимость анализа финансовой отчетности для внутренних пользователей состоит в следующем. Руководители получают представление о месте своей организации среди конкурентов, правильности выбранного стратегического курса, о степени эффективности использования ресурсов, что, в свою очередь, поможет в принятии решений вопросов по управлению организацией. Работников интересуют данные о стабильности и прибыльности организации, что в свою очередь позволит оценить способность нанимателя обеспечить заработную плату, пенсии и возможность трудоустройства. Акционеры организации по данным анализа отчетности формируют мнение о способности организации выплачивать дивиденды.

Внешние пользователи заинтересованы в следующем. Кредитные организации и торговые кредиторы заинтересованы в своевременной платежеспособности организации. Покупателей интересует информация о стабильной деятельности организации, как в краткосрочной, так и среднесрочной перспективе. Правительственные органы заинтересованы в результатах деятельности организации в целом, в том числе с целью обеспечения рабочих мест, достойной оплаты труда работников, поступления налоговых платежей. Общественность заинтересована в информации о тенденциях развития организации, ее имущественном положении, что оказывает влияние на региональную экономику и экономику страны в целом.

В процессе анализа финансовой отчетности изучается состав и содержание финансовой отчетности, формируется умение ее прочтения, оценивается информативность отчетности, проводится всесторонний анализ с целью санации основных статей отчетности и разработки аналитического баланса, результаты анализа отчетности используются в процессе обоснования стратегии развития организации, составлении бизнес-планов и управления производством.

Виды анализа финансовой отчетности

Классификация видов экономического анализа имеет важнейшее значение для более глубокого понимания его содержания и задач. При проведении анализа финансовой отчетности используются следующие основные методы исследования финансовых отчетов:

В зависимости от потребностей управления можно выделить следующие виды анализа:

По отраслевому признаку:

Отраслевой, учитывает специфику отдельной отрасли;

Межотраслевой, является теоретической и методологической базой анализа для всех отраслей экономики.

По признаку временному:

Предварительный, проводится до осуществления хозяйственных операций;

Последующий, используется для контроля выполнения плана и оценки результатов деятельности организации. В свою очередь, последующий анализ классифицируется на оперативный (проводимый сразу после совершенствования хозяйственных операций за короткие промежутки времени (смену, сутки, декаду)) и итоговый (анализ за отчетный период времени (месяц, квартал, год) в целях изучения всесторонней деятельности организации).

По пространственному признаку:

Внутрихозяйственный, изучающий деятельность только исследуемой организации и ее подразделений;

Межхозяйственный, в процессе которого в целях исследования передового опыта, поиска резервов сравниваются результаты деятельности нескольких организаций.

Внутрихозяйственный анализ, в свою очередь, можно классифицировать на:

Технико-экономический, где учитываются взаимодействия технических и экономических процессов;

Финансово-экономический, направленный на изучение финансовых результатов: эффективности использования капитала, увеличение суммы прибыли, рост рентабельности, улучшение платежеспособности;

Аудиторский (бухгалтерский), проводимый с целью оценки и прогнозирования финансового состояния организаций;

Социально-экономический, учитывающий взаимосвязь социальных и экономических процессов, их взаимовлияние;

Экономико-статистический – применяется для изучения массовых общественных явлений на уровнях управления организацией, отраслью, регионом;

Экономико-экологический – исследует взаимодействие экологических и экономических процессов;

Маркетинговый, используется в целях разработки тактики и стратегии маркетинговой деятельности: изучения рынков сырья и сбыта готовой продукции, спроса и предложения, формирования ценовой политики.

По субъектам пользователя различают анализ:

Внешний, которому присуща множественность субъектов анализа и пользователей информации о деятельности организации, разнообразие целей и интересов субъектов анализа, наличие типовых методик анализа, стандартов учета и отчетности, ориентация анализа только на публичную, внешнюю отчетность организации, максимальная открытость результатов анализа для пользователей информации о деятельности организации;

Внутренний, ориентированный своему руководству, ему присуще отсутствие регламентации анализа со стороны, более детальный подход к изучению всех сторон деятельности организации, максимальная закрытость результатов анализа в целях сохранения коммерческой тайны.

Разделение экономического анализа обусловлено сложившимся на практике разделением системы бухгалтерского учета в масштабе организации на финансовый и управленческий учет. Такое разделение анализа несколько условно, потому что внутренний анализ может рассматриваться как продолжение внешнего анализа, и наоборот. Оба вида анализа обеспечивают друг друга информацией, но вместе с тем каждый из них имеет свои особенности.

По охвату изучаемых объектов анализ подразделяется на:

Сплошной, изучающий все объекты;

Выборочный, изучающий отдельные объекты.

Комплексный, изучающий всестороннюю деятельность организации;

Тематический, в процессе которого изучаются отдельные стороны, представляющие наибольший интерес.

Комплексный анализ коммерческой организации, имеющей целью получение прибыли, помимо всего учитывает все факторы получения прибыли и повышения уровня рентабельности, укрепления финансовой устойчивости. Он особенно необходим при формировании комплексного бизнес-плана, создания новой фирмы или годового и долгосрочного плана действующей фирмы, при подведении итогов выполнения бизнес-планов, комплексной оценке хозяйственной деятельности.

По методике изучения анализ может быть:

Горизонтальный – сравнение результатов хозяйственной деятельности в динамике, с показателями плана, показателями конкурирующих организаций и аналогичных отраслей;

Вертикальный (структурный) – определение влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;

Трендовый – определение основной тенденции динамики показателя, формирование возможных значений показателей в будущем;

Факторный – выявление влияния отдельных факторов на результативный показатель;

Маржинальный – метод оценки эффективности управления, учитывающий взаимосвязь объема продаж, затрат и прибыли;

Функционально-стоимостной – метод выявления резервов, управления производством и реализацией продукции, работ и услуг, ориентированной на рынок.

На практике отдельные виды экономического анализа встречаются редко.

В процессе управления для обоснования принимаемых решений используется совокупность различных видов экономического анализа. Например, рыночная экономика характеризуется динамичностью ситуаций внешней и внутренней среды деятельности предприятия. В этих условиях важная роль отводится оперативному анализу. Его отличительными чертами являются комплексность, компьютерная обработка оперативных информационных массивов, использование его результатов на уровне отдельных функциональных служб предприятия в виде ориентированной фрагментарной информации.

Контрольные вопросы

1. Приведите описание сущности анализа финансовой отчетности.

2. Опишите цель и задачи анализа финансовой отчетности.

3. Приведите характеристику предмета экономического анализа.

4. Дайте характеристику пользователям результатов анализа финансовой отчетности.

5. Какие отличительные особенности характеризуют метод экономического анализа?

6. Какие принципы лежат в основе классификации приемов и способов анализа?

7. Дайте характеристику видов экономического анализа.

8. Чем обоснована связь видов экономического анализа?

Тесты

1. К основным задачам анализа финансовой отчетности относится:

а) овладение расчетами обобщающих и частных показателей эффективности хозяйственной деятельности; изучение особенностей формирования величины показателей эффективности производства; познание основных факторов, влияющих на эффективность производства;

б) оценка имущественного положения организации, финансового состояния, финансовых результатов, эффективности и интенсивности использования капитала, правильности использования денежных средств;

в) связь между сопоставляемыми показателями и «факторным полем анализа»;

г) сопоставимость ассортимента и качества выпускаемой продукции; необходимость обеспечить совпадение планируемого и анализируемого периодов.

2. По пространственному признаку экономический анализ подразделяется на:

б) технико-экономический;

в) финансово-экономический;

г) маркетинговый.

3. По охвату изучаемых объектов анализ подразделяется на:

а) сплошной и выборочный;

б) комплексный;

в) тематический;

г) внешний и внутренний.

4. По методике изучения анализ может быть:

а) внутрихозяйственный и межхозяйственный;

б) технико-экономический;

в) горизонтальный, вертикальный, трендовый, факторный, маржинальный, функционально-стоимостный;

г) внешний и внутренний.

5. В ходе горизонтального анализа:

а) изучается передовой опыт и результаты деятельности нескольких организаций;

б) изучается взаимосвязь объема продаж, затрат и прибыли;

в) определяется влияние каждой позиции отчетности на результат в целом;

г) сравниваются результаты хозяйственной деятельности в динамике, с показателями плана, показателями конкурирующих организаций и аналогичных отраслей.

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Размещено на http://www.allbest.ru/

1. Предмет и объекты анализа финансовой отчетности

Анализ (от греч. analysis -- разложение) означает разбор, разделение на составные части. Экономический анализ -- это систематизированная совокупность методов, способов, приемов, используемых для получения выводов и рекомендаций экономического характера в отношении некоторого субъекта хозяйствования. Процедура проведения анализа состоит из разделения проблемы на составляющие части, более доступные для изучения.

Выделяются такие тематические виды экономического анализа, как экономический анализ в проектной деятельности, инвестиционной деятельности, в финансовой и производственной деятельности и т.д. Поскольку производственная и финансовая деятельность организации неразрывно связаны между собой, то употребляется термин «хозяйственная деятельность».

Предметом экономического анализа является деятельность конкретных хозяйствующих субъектов любой формы собственности, направленная на получение прибыли или обеспечение сбалансированности расходов и доходов, изучаемая комплексно с целью объективной оценки ее эффективности и выявления резервов ее повышения, а также обеспечения устойчивости функционирования анализируемого хозяйствующего субъекта.

Цель анализа деятельности конкретных хозяйствующих субъектов любой формы собственности - подготовить информацию для принятия решений.

Информация для принятия управленческих решений подготавливается по трем направлениям:

оценка исследуемых явлений;

диагностика - установление причинно-следственных связей и оценка «силы влияния» отдельных факторов на результат;

прогнозирование последствий принимаемых решений.

В основе классификации видов экономического анализа лежит классификация функций управления, поскольку экономический анализ является необходимым элементом каждой функции управления экономикой.

Развитая рыночная экономика рождает потребность в дифференциации анализа на внутренний - управленческий и внешний - финансовый анализ.

Внутренний управленческий анализ - составная часть управленческого учета, т.е. информационно-аналитического обеспечения администрации, руководства организации необходимыми данными для подготовки управленческих решений.

Внешний финансовый анализ - составная часть финансового учета, обслуживающего информацией об организации внешний пользователей, выступающих самостоятельными субъектами экономического анализа по данным, публичной финансовой отчетности.

Такая классификация экономического анализа соответствует содержанию основных функций, отражающих временные этапы:

· этап предварительного управления (функция планирования);

· этап оперативного управления (функция организации управления);

· заключительный этап управления (функция контроля).

Все вышеуказанные три вида анализа (внутрихозяйственный производственный, финансовый внешний и внутренний управленческий) присутствуют в процессах управления хозяйственными объектами. Наибольшее развитие получил внутрихозяйственный производственно-финансовый анализ.

Виды экономического анализа классифицируют также по:

ь субъектам, то есть, кто проводит анализ руководство и экономические службы, собственники и органы хозяйственного управления, поставщики, покупатели, кредитные, финансовые органы;

ь периодичности (периодический годовой, квартальный, месячный, декадный, ежедневный, сменный анализ);

ь методам изучения объекта (комплексный, сравнительный, сплошной и выборочный анализ и т.д.).

Основное отличие комплексного анализа - единая цель и всесторонность (системность) анализа. Системность проявляется в определенной логике, в обоснованной последовательности рассмотрения показателей хозяйственной деятельности.

Основой для принятия решений по регулированию производства является оперативный анализ, для которого характерно моделирование хозяйственных ситуаций, применение стандартных решений.

Для решения задач, стратегического управления, применяется итоговый комплексный экономический анализ предприятия, всесторонний анализ экономической перспективы его развития, что и будет рассмотрено в работе.

Под предметом экономического анализа понимаются хозяйственные процессы предприятий, ассоциаций, социально - экономическая эффективность и конечные финансовые результаты их деятельности, складывающиеся под воздействием объективных и субъективных факторов, получающие отражение через систему экономической информации. То есть экономический анализ имеет дело с хозяйственными процессами предприятий, объединений, других подразделений и конечными производственно - финансовыми результатами их деятельности.

В качестве информационной базы экономического анализа используют плановую и прогнозную информацию, отчетные данные предприятия (бухгалтерские, статистические), некоторые заданные экономические параметры (налоговые и процентные ставки, страховые платежи, отраслевые уровни рентабельности и другие).

С ущность экономического анализа - комплексное изучение деятельности предприятия в соответствии с поставленными целями, представленное через систему экономической информации.

В качестве инструментария для финансового анализа используются финансовые коэффициенты . Это относительные показатели финансового состояния предприятия, которые выражают отношение одних абсолютных финансовых показателей к другим.

Финансовые коэффициенты используются: для сравнения показателей финансового состояния; для выявления динамики развития показателей и тенденций изменения финансового состояния предприятия; для определения нормальных ограничений и критериев различных сторон финансового состояния. финансовый ликвидность платежеспособность

На основе рассчитанных отдельных показателей и коэффициентов, характеризующих финансовое состояние фирмы, можно сделать более детальные выводы о финансовом положении предприятия и выявить резервы повышения эффективности хозяйственной деятельности и подготовить предложения по улучшению работы предприятия.

Основные приемы анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности

Бухгалтерская (финансовая) отчетность служит базой для анализа финансового положения предприятия.

Целью финансового анализа является оценка информации, содержащейся в отчетности, сравнение имеющихся сведений и создание на их базе новой информации, которая послужит основой для принятия тех или иных решений.

Выбор глубины и масштабов анализа, а также конкретных параметров и инструментов (набора методов) анализа зависит от конкретных задач, которые ставит перед собой пользователь с целью получения максимально возможной, полезной для него информации.

Для анализа (интерпретации) показателей бухгалтерской (финансовой) отчетности используют общепринятые приемы :

Ш чтение отчетности;

Ш вертикальный анализ;

Ш горизонтальный анализ;

Ш трендовый анализ;

Ш расчет финансовых показателей.

2. Анализ бухгалтерского баланса, отчета об изменениях капитала и приложений

2.1 Анализ бухгалтерского баланса организации. Цели, задачи и этапы его проведения

Бухгалтерский баланс должен характеризовать финансовое положение организации по состоянию на отчетную дату.

Общей целью анализа баланса является выявление и раскрытие информации о финансовом состоянии хозяйствующего субъекта и перспективах его развития, необходимой для принятия решений заинтересованными пользователями отчетности.

К основным задачам анализа баланса следует отнести:

ь оценку имущественного положения анализируемого предприятия;

ь анализ ликвидности отдельных групп активов;

ь изучение состава и структуры источников формирования активов;

ь характеристику обеспеченности обязательств активами;

ь анализ взаимосвязи отдельных групп активов и пассивов;

ь анализ способности генерировать денежные средства;

ь оценку возможности сохранения и наращивания капитала.

При проведении анализа баланса преследуются две основные цели.

Во-первых, проведение анализа имеет своей целью получение информации о способности предприятия зарабатывать прибыль. Данный аспект является принципиально важным при решении вопросов о выплате дивидендов, возможности расширения и развития бизнеса.

Во-вторых, анализ баланса имеет целью получение информации об имущественном и финансовом состоянии предприятия, т. е. о его обеспеченности источниками для получения прибыли.

Необходимыми условиями успешного анализа баланса являются:

· понимание хозяйственно-экономических условий анализируемого предприятия и целей его развития;

· использование информации о принципах учета и формирования отчетности (учетная политика);

· владение методикой анализа баланса.

При анализе активов необходимо:

1) выявить способы оценки отдельных статей;

2) установить факты изменения учетной политики;

3) выделить основные аналитические группы: оборотные и внеоборотные;

4) оценить значимость отдельных статей актива;

5) сопоставить динамику изменения отдельных статей активов, а также их совокупности с изменением величины выручки (объема продаж);

6) сравнить динамику изменения оборотных активов и краткосрочных обязательств.

При анализе обязательств необходимо:

· выявить наличие условных обязательств, а также обязательств, вытекающих из правил деловой этики;

· выделить аналитические группы: краткосрочные и долгосрочные; срочные и просроченные; обеспеченные и необеспеченные;

· оценить значимость краткосрочных и долгосрочных источников заемного финансирования для формирования активов.

При анализе капитала необходимо:

· оценить структуру капитала, выделив ту его часть, которая сформирована за счет взносов (вкладов) собственников, и ту часть, которая создана за счет эффективности деятельности (прибыли) организации;

· проанализировать причины изменения капитала;

· оценить наличие резервного капитала как запаса финансовой прочности организации.

При анализе свойств баланса, определяемых структурой активов и пассивов , а также их соотношением, необходимо:

1) оценить ликвидность баланса путем группировки активов по срокам их оборачиваемости (реализуемости), пассивов - по срочности их погашения и сопоставления соответствующих групп активов и пассивов;

2) охарактеризовать соотношение собственного капитала и обязательств;

3) оценить долю долгосрочных источников финансирования - собственного капитала и долгосрочных обязательств - в общей величине источников финансирования;

4) сопоставить условия образования и погашения дебиторской и кредиторской задолженности.

Методика проведения анализа баланса предусматривает следующие основные этапы:

· предварительная оценка, включая оценку надежности информации, чтение информации и общую экономическую интерпретацию показателей бухгалтерского баланса;

· экспресс-анализ текущего финансового состояния, включая расчет финансовых коэффициентов и интерпретацию полученных результатов с позиций оценки текущей и долгосрочной платежеспособности, способности к сохранению и наращиванию капитала.

· углубленный анализ с привлечением необходимой внутренней и внешней информации. Такой анализ может быть проведен тем кругом лиц, которые могут сформулировать причины возникших проблем на основе детального исследования внутренней информации. Так, например, одной из причин снижения рентабельности вложения капитала в активы может стать уменьшение эффективности одного из сегментов бизнеса. Перед углубленным анализом в этой связи стоит следующая задача - выяснить, за счет каких статей расходов, видов продукции, центров ответственности произошли выявленные негативные изменения и какими в данном случае должны быть действия руководства;

· прогнозный анализ основных финансовых показателей с учетом принимаемых решений и оценка на этой основе финансовой устойчивости. Задача анализа на данном этапе - выяснить, как прошлые события и сложившиеся тенденции, а также вновь принимаемые решения могут повлиять на способность организации сохранять финансовую устойчивость.

Анализ состава, структуры, динамики оборотных активов

Одним из наиболее важных элементов анализа оборотных активов организации является анализ изменения их состава и структуры. Оборотные активы являются наиболее мобильной частью капитала, от состояния которых в значительной степени зависит финансовое состояние предприятия в целом. Стабильность структуры оборотных активов свидетельствует об устойчивом, хорошо налаженном процессе производства и сбыта продукции и, наоборот, существенные структурные изменения - признак нестабильной работы предприятия.

О ценк а финансовой устойчивости организации

Для определения финансовой устойчивости предприятия необходимо назвать показатели, отражающие источники формирования оборотных активов предприятия:

Наличие собственных оборотных средств (СОС), равное разнице величины реального собственного капитала и суммы величин внеоборотных активов (итог раздела I «Внеоборотные активы» баланса) и долгосрочной дебиторской задолженности (в разд. II «Оборотные активы» баланса);

Наличие долгосрочных источников формирования запасов (ДИ), получаемое из предыдущего показателя увеличением на сумму долгосрочных пассивов (итог раздела IV «Долгосрочные обязательства» баланса). Если целевое финансирование и поступления носят долгосрочный характер, то их величина включается в состав долгосрочных пассивов при расчете данного показателя; общая величина основных источников формирования запасов (ОИ), равная сумме долгосрочных источников (предыдущий показатель) и займов и кредитов (разд. V «Краткосрочные обязательства» баланса). Если целевое финансирование и поступления носят краткосрочный характер, то их величина включается в состав краткосрочных заемных средств при расчете данного показателя.

Трем показателям наличия источников формирования запасов соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками их формирования:

Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств, равный разнице величины собственных оборотных средств и величины запасов (Фс);

Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов, равный разнице величины долгосрочных источников формирования запасов и величины запасов (Фт);

Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов, равный разнице величины основных источников формирования запасов и величины запасов (Фо).

Вычисление трех показателей обеспеченности запасов источниками их формирования позволяет классифицировать типы финансовой устойчивости предприятия в представленной таблице 1.

Анализ и оценка ликвидности бухгалтерского баланса организации

Финансовое состояние организации с позиции краткосрочной перспективы оценивается показателями ликвидности, которые в общем виде характеризуют, может ли предприятие своевременно и в полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам перед контрагентами.

Платежеспособность

Таблица 1 Классификация типов финансовой устойчивости на основе трехкомпонентного показателя оборотных средств

Показатель, характеристика финансовой устойчивости	Тип финансового состояния
	абсолютная фин. устойчивость	нормальная фин. устойчивость	неустойчивое фин. состояние	кризисное фин. состояние
Фс = СОС-ЗЗ
Фт = ДИ - ЗЗ
Фо = ОИ - ЗЗ
Характеристика типа фин. состояния	Излишек собственных источников финансирования запасов и затрат	Обеспеченность собственными источниками финансирования запасов и затрат	Платежеспособность нарушается, но есть возможность ее восстановления	Организация на грани банкротства

Понятия «ликвидность» и «платежеспособность» не тождественны друг другу. Платежеспособность означает наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженности, требующей немедленного погашения. Основными признаками платежеспособности являются наличие в достаточном объеме средств на расчетных счетах и отсутствие просроченной кредиторской задолженности.

Ликвидность предприятия предполагает наличие оборотных средств в размере, теоретически достаточном для погашения краткосрочных обязательств, хотя бы и с нарушением сроков погашения, предусмотренных контрактами. Основным признаком ликвидности служит формальное превышение (в стоимостной оценке) оборотных активов над краткосрочными пассивами.

При этом различают:

Ликвидность баланса - возможность предприятия покрыть свои деловые обязательства имеющимися активами, срок превращения которых в денежную наличность соответствует сроку погашения деловых обязательств;

Ликвидность активов - способность активов предприятия обращаться в денежную наличность с минимальными потерями в стоимости - это величина, обратная времени, которое необходимо для превращения актива в денежные средства.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

По степени их ликвидности , т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы.

А1. Наиболее ликвидные активы - к ним относятся все статьи денежных средств предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги). Данная группа рассчитывается следующим образом:

А1 = ДС + КФВ.

А2. Быстро реализуемые активы - дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

A3. Медленно реализуемые активы -- статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.

A3 = З+НДС+ДЗ+ОбАпроч.

А4. Трудно реализуемые активы - статьи раздела 1 актива баланса - внеоборотные активы.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

П1. Наиболее срочные обязательства - к ним относится кредиторская задолженность - КЗ.

П2. Краткосрочные пассивы - это краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы

П3. Долгосрочные пассивы - это статьи баланса, относящиеся к разделам IV и V, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.

П4. Постоянные пассивы или устойчивые - это статьи раздела III баланса «Капитал и резервы» (стр. 490).

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:

А1>П1, А2>П2, А3>П3, А4<П4

Если выполняются первые три неравенства в данной системе, то это влечет выполнение и четвертого неравенства, поэтому необходимо сопоставить итоги первых трех групп по активу и пассиву. Выполнение четвертого неравенства свидетельствует о соблюдении одного из условий финансовой устойчивости - наличия у предприятия оборотных средств.

В случае, когда одно или несколько неравенств системы имеют знак, противоположный зафиксированному в оптимальном варианте, ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке, в реальной же ситуации менее ликвидные активы не могут заместить более ликвидные.

Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить следующие показатели:

- текущую ликвидность (ТЛ), которая свидетельствует о платежеспособности (ТЛ > 0) или неплатежеспособности (ТЛ < 0) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени:

ТЛ = (А1 +А2) - (П1 + П2)

- перспективную ликвидность (ПЛ) - это прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей:

Методика расчета коэффициентов и нормативные ограничения приведены в таблице.

Таблица 2. Финансовые коэффициенты платежеспособности и ликвидности

Наименование показателя	Способ расчета	Нормируемое ограничение
Общий показатель платежеспособности,
Коэффициент абсолютной ликвидности		(от отрасли)
Коэффициент срочной ликвидности
Коэффициент текущей ликвидности		Оптимально
Чистый оборотный капитал	Ч. О. К. = Оборотные средства - Краткосрочные обязательства	Без норматива

Размещено на Allbest.ru

...

Подобные документы

курсовая работа , добавлен 10.12.2013


Сущность, цели и задачи финансового анализа, его основные виды и информационное обеспечение. Источники аналитической информации. Методы анализа финансовой отчетности. Расчет показателей финансовой отчетности ОАО "Электрокабель", результаты их анализа.

курсовая работа , добавлен 25.10.2012


Объекты анализа финансовой отчетности, оценка платежеспособности предприятия, рентабельности, источников финансирования деятельности организации (левериджа). Взаимосвязь состава и содержания финансовой отчетности, формирование налогооблагаемой базы.

шпаргалка , добавлен 25.01.2011


Основные проблемы и цели финансового анализа. Основные методы анализа и используемые показатели. Анализ финансовой отчетности ОАО "Лукойл". Анализ показателей бухгалтерского баланса ОАО "Лукойл". Коэффициентный анализ показателей финансовой отчетности.

курсовая работа , добавлен 18.06.2015


Теоретические основы анализа финансовой деятельности предприятия. Категории финансового анализа, методология его проведения. Использование финансовой отчетности предприятия для анализа эффективности его финансовой деятельности на примере СПК "Молоко".

курсовая работа , добавлен 09.04.2015


Сущность и назначение финансово-экономического анализа, его методы, инструментарий и значение. Особенности бухгалтерской отчетности и прогнозирование будущего финансового состояния предприятия. Анализ финансовой отчетности на примере компании ABC.

курсовая работа , добавлен 21.04.2015


Сущность экономико-статистического анализа. Исследование связи между совокупными активами и прибыли компании ОАО "Татнефть" корреляционно-регрессионным анализом. Анализ финансовой деятельности предприятия по данным финансовой отчетности за 11 лет.

дипломная работа , добавлен 25.12.2013


Задачи финансового анализа хозяйствующего субъекта. Различия внешнего и внутреннего анализа. Анализ ликвидности баланса, коэффициентов платежеспособности, показателей финансовой устойчивости. Модель финансового оздоровления хозяйствующего субъекта.

курсовая работа , добавлен 29.06.2015


Понятие и цели финансового анализа, необходимая отчетность для финансового анализа. Его основные процедуры и методы. Корректировка финансовой отчетности в целях оценки бизнеса. Практическое применение результатов финансового анализа в оценке бизнеса.

курсовая работа , добавлен 28.02.2010


Теоретическое обоснование анализа финансовой деятельности. Методы чтения и анализа финансовой отчетности. Финансовая отчетность, как средство коммуникации. Состав и структура исходной информационной базы при проведении анализа финансового состояния.